Конечные собственники
История
2021: ESR Cayman купила ARA Asset Management за $5,2 млрд
В начале августа 2021 года в тройке крупнейших в мире владельцев недвижимости появилась новая компания - гонконгская ESR Cayman. Она покупает акционерный капитал управляющего фондом недвижимости ARA Asset Management за $5,2 млрд. После приобретения активы под управлением объединенной компании составят $129 млрд, что выведет ESR Cayman в топ-3 данной отрасли.
Основная стоимость ARA, которое все еще подлежит корректировке, будет выплачена в виде новых акций ESR Cayman и ссуд продавцов размером $4,7 млрд, а остальная сумма ($519 млн) будет предоставлена наличными. Аналитики считают, что сумма, предоставляемая ESR Cayman, завышена, и «это не понравится инвесторам» компании. Однако «сделка также имеет свои достоинства, учитывая, что основатель ARA Джон Лим (John Lim) имеет очень широкие связи».
Согласно данным ESR Cayman, пенсионный фонд Онтарио Omers является крупнейшим акционером ESR Cayman, владеющим 14,9 % акций. После завершения сделки доля Omers упадет до 10,2 %. Крупнейшим акционером будут компании, аффилированные с американской частной инвестиционной компанией Warburg Pincus, чья доля составит 13,2 %. Именно Warburg Pincus возглавил выкуп фонда ARA. Основателю ARA Джону Лиму будет принадлежать 4,5 % акций объединенной компании.
Предлагаемая сделка с ESR Cayman может рассматриваться как способ выхода ARA на биржу. Ранее в 2021 году сообщалось, что фонд рассматривает возможность двойного листинга в Гонконге и Сингапуре, который мог бы привлечь более $1 млрд. В мае 2021 года ARA уже привлекла $500 млн в рамках раунда финансирования, проводимого корпорацией Sumitomo Mitsui Banking. Однако директор по корпоративному развитию группы и связям с инвесторами в ARA Asset Management сказала, что прежний «план IPO больше не актуален» в связи с поглощением компанией ESR Cayman.[1]
Примечания
